케이프투자證 “하이트진로, 연말까지 비용 증가 불가피…목표가↓”
[서울경제TV=최민정기자] 케이프투자증권은 13일 하이트진로에 대해 “전년도 기저효과로 성장세 지속되나, 연말까지 비용 증가는 불가피하다”이라며 투자의견 매수로 상향 조정, 목표주가는 3만5,000원으로 하향 조정했다.
김혜미 케이프투자증권 연구원은 “전년도의 낮은 실적 기저 존재하는 가운데, 1분기 중 실시한 소주, 맥주 제품 가격 인상 효과 지속, 리오프닝 기조 확대에 따른 유흥채널의 회복세 등으로 3분기 전사 매출 및 이익 성장 지속될 전망”이라며 “다만, 올해 내내 분기별로 반영되고 있는 퇴직급여 추가 계상, 파업 관련 일회성 비용 발생 등으로 올해 4분기까지 비용 증가에 대한 불확실성 존재한다”라고 설명했다.
이어 “3분기 연결 실적으로 매출액 6,116억원, 영업이익 551억원을 전망한다”며 “맥주, 소주 모두 엔데믹 분위기 확산에 따른 유흥시장 회복으로 해당 채널의 비중이 전년대비로는 증가했으나, 맥주는 성수기였던 3분기 잦은 강수로 인한 기상 악화로 전분기대비로는 하락한 것으로 파악된다”라고 전했다.
김혜미 연구원은 “이와 함께 경쟁 강도 치열해지고 있으나, 연간 마케팅 비용 목표대비 상반기 지출 절감으로 대응 여력 있는 상태이고, 점유율은 맥주는 정체, 소주는 소폭 상승할 것”이라며 “파업 이슈는 9월 중 마무리되었으나, 이와 관련한 일회성 비용(인건비, 운반비 등) 발생할 것”이라고 평가했다.
김 연구원은 “실적 추정치 수정 및 목표주가 산정 방식 변경으로 목표주가 35,000원으로 하향하나, 기존대비 상승 여력 확대로 투자의견은 매수로 상향한다”라고 분석했다.
그는 “비용 이슈 마무리되는 연말경부터는 주가 턴어라운드 예상돼, 적극 매수 대응을 추천한다”며 “최근 부진했던 주가 흐름으로 시가배당률 증가한 점도 매력적”이라고 덧붙였다./choimj@sedialy.com
[ⓒ 서울경제TV(www.sentv.co.kr), 무단 전재 및 재배포 금지]
주요뉴스
주간 TOP뉴스
공지사항
더보기
핫클립
-
- [해외선물] 유가 90달러 간다 | 오일, 중동, GDP 해선시대 2024-04-27 (토) 방송
- [종목상담 주식콜콜] 에이직랜드, 에코프로, DB손해보험, 셀트리온│정영석전문가 베스트 트레이딩 맨 2024-04-26 (금) 방송
- [강세테마주] 대원전선, 세명전기 │ 인공지능 열풍에 데이터센터 폭증...전력 확보 관건, 전력 테마 탑픽! 神들의 매매신호 2024-04-26 (금) 방송
- [오늘장핫스탁5] 반도체 투심 회복... 코스피 2,650선 마감 | 삼성전자, SK하이닉스, 기아, 선익시스템, 이구산업 베스트 트레이딩 맨 2024-04-26 (금) 방송
-
- 지수상승하면 우량주, 혼조세면 개별주, 하락하면 관망 평택촌놈의 정석투자 2019-03-26 (화) 방송
- 메타버스와 교육이 합쳐진다? 웅진씽크빅 지금이 매수 타이밍!│ 매매전력(웅진씽크빅,교육주,윤석열관련주) 마감임박! 60분의 승부 2021-11-12 (금) 방송
- [내일의 BOOM] 탄소감축 = 원전? 달리는 말 '세보엠이씨' 탑승 전략은? │ 매매전략 (세보엠이씨,원전주,종가베팅) 오늘장 내일장 2021-11-12 (금) 방송
- 2월 25일이 반등 고점은 확실, 이제는 하락 속도의 문제 평택촌놈의 정석투자 2019-03-26 (화) 방송
이 시각 이후 방송
-
04:30건썰다방
본방송 SEN PD SEN MC
-
05:00함께의 가치 공유하쉐어
재방송 SEN PD SEN MC
-
06:00월간 서울경제TV
재방송 SEN PD SEN MC
-
06:50증시7
생방송 김호빈 PD 최은강, 이소연 MC
-
07:50증시8 -오늘의 승부주-
생방송 김호빈 PD 박정호, 이가흔 MC
오늘의 날씨
2024-04-30(화) 03:00마포구 상암동18.0℃
강수확률 10%