KB證 “호텔신라, 중장기 개선 기대감 유효”
[서울경제TV=최민정기자] KB증권은 1일 호텔신라에 대해 “단기 실적 가시성은 낮으나, 중장기 개선 기대감은 유효하다”며 투자의견 매수, 목표주가 9만5,000원을 각각 유지했다.
박신애 KB증권 연구원은 “단기적 관점에서 면세 사업부문의 의미 있는 실적 개선을 기대하긴 어렵지만, 중장기 관점에서 시내 면세점의 점진적 수익성 회복 및 관광객 매출 정상화 기대감은 유효하다”라고 평가했다.
이어 “호텔신라의 면세 부문 실적은 중국 정부의 강력한 봉쇄 조치 여파로 인해 부진한 흐름을 지속하고 있다”며 “다만 연말로 갈수록 중국 현지의 소비가 회복됨에 따라 보따리상 수요도 개선될 것으로 예상된다”이라고 분석했다.
박신애 연구원은 “2023년 이후 글로벌 여행 또한 보다 활발해지면서, 관광객 매출이 본격적으로 회복될 것이란 기대감도 유효하지만, 동시에 수익성에 대한 우려도 상존한다”며 “주가의 추세적 반등을 위해서는 시내면세점의 수익성 회복, 특히 보따리상向 판가 정상화가 필요할 전망”이라고 설명했다.
이어 “호텔신라의 2Q22 연결 매출액은 1조 1,659억원(+22% YoY), 영업이익은 432억원 (-7% YoY)을 나타냈다”며 “시내 면세점 매출액은 8,841억원 (+14% YoY)을 기록했고, 영업이익은 45억원 (-71% YoY) 수준으로 추정된다”고 평가했다.
박 연구원은 “2022년 2분기 면세 부문 실적은 부진하나, 호텔 부문 이익이 기대치를 크게 상회했다”며 “호텔/레저 부문은 투숙률 회복에 힘입어 매출이 46% 고성장하고, 영업이익 284억원 (이익 291억원 YoY 증가)을 기록하면서 흑자로 전환됐다”라며 투자의견 매수, 목표주가 9만5,000원을 각각 유지했다./choimj@sedialy.com
[ⓒ 서울경제TV(www.sentv.co.kr), 무단 전재 및 재배포 금지]
주요뉴스
주간 TOP뉴스
- 1강원랜드, 2024년 강원랜드 멘토링 장학생 모집
- 22024년 강원특별자치도 지적측량 및 드론활용 경진대회 ... 측량 ‘정선군’, 드론 ‘화천군’ 선정
- 3뉴패러다임, 생성형 AI 활용 실무·피칭 스킬업 교육 프로그램 성료
- 4와이콤마, 똑똑한개발자와 MOU 체결
- 5속초시, 자원순환을 위한 교환사업 시행
- 6'광주 서구형 스마트 돌봄' 성공사례…전국 지자체 시행된다
- 7평창군, 2024년 시군구연고산업육성사업 참여기업 모집
- 8AI로 영상 분석하고 콘텐츠까지…KT그룹, 미디어 사업 AI 전환 박차
- 9오니스트, ‘Ownist Garden Edition’ 기프트 세트 출시
- 10전주 팔복동 철길 '이팝나무 명소' 5월12일까지 개방
공지사항
더보기
핫클립
-
- 지수상승하면 우량주, 혼조세면 개별주, 하락하면 관망 평택촌놈의 정석투자 2019-03-26 (화) 방송
- 메타버스와 교육이 합쳐진다? 웅진씽크빅 지금이 매수 타이밍!│ 매매전력(웅진씽크빅,교육주,윤석열관련주) 마감임박! 60분의 승부 2021-11-12 (금) 방송
- [내일의 BOOM] 탄소감축 = 원전? 달리는 말 '세보엠이씨' 탑승 전략은? │ 매매전략 (세보엠이씨,원전주,종가베팅) 오늘장 내일장 2021-11-12 (금) 방송
- 2월 25일이 반등 고점은 확실, 이제는 하락 속도의 문제 평택촌놈의 정석투자 2019-03-26 (화) 방송
이 시각 이후 방송
-
10:50마켓시그널 ON&OFF
생방송 김보민 PD 문다현 MC
-
11:50정오의 텐베거
생방송 김윤선 PD 조민재 MC
-
12:5013시 투자스쿨
생방송 김보민 PD 문다현 MC
-
13:50오늘장 내일장 1부
생방송 유혜진 PD 백선혜 MC
-
14:50오늘장 내일장 2부
생방송 유혜진 PD 백선혜 MC
오늘의 날씨
2024-04-30(화) 03:00마포구 상암동18.0℃
강수확률 10%